“動(dòng)力電池成本太高了，我們都在給寧德時(shí)代打工，廣汽要自己造電池。”在7月舉行的2022世界動(dòng)力電池大會(huì)上，廣汽集團(tuán)董事長(zhǎng)曾慶洪這樣表示。

盡管動(dòng)力電池巨頭寧德時(shí)代的董事長(zhǎng)曾毓群感到委屈，稱寧德時(shí)代是在為上游原材料價(jià)格的上漲背鍋。但這并沒(méi)有影響車企直接到“上游”買礦找利潤(rùn)的決心。

最新一起涉及汽車新勢(shì)力蔚來(lái)——9月13日，澳洲上市公司Greenwing Resources宣布蔚來(lái)全資子公司Blue Northstar將以1200萬(wàn)澳元認(rèn)購(gòu) Greenwing 12.16%的股份。

(相關(guān)資料圖)

密集行動(dòng)，瞄準(zhǔn)全球鋰礦

相比于蔚來(lái)，對(duì)于比亞迪，買礦已不是什么新鮮事。

早在2010年，彼時(shí)還被稱為電池巨頭的比亞迪就獲得了西藏扎布耶鋰業(yè)18%股份。

如今，車企下場(chǎng)買礦，似乎進(jìn)入白熱化階段。據(jù)咨詢機(jī)構(gòu)惠譽(yù)統(tǒng)計(jì)，自2021年初以來(lái)，截至今年8月，汽車制造商對(duì)電池上游原材料的投資已經(jīng)達(dá)到21項(xiàng)，其中16項(xiàng)投資于鋰行業(yè)。

今年5月，有傳聞稱比亞迪今年在非洲購(gòu)買了6座鋰礦，這一動(dòng)作一度引得鋰礦股集體下跌。今年1月，比亞迪在智利礦業(yè)部門發(fā)起的40萬(wàn)噸鋰招標(biāo)中成功中標(biāo)8萬(wàn)噸，但該項(xiàng)目隨后因環(huán)保問(wèn)題被叫停；3月，比亞迪又斥資30億元以戰(zhàn)略投資者身份獲得鋰礦企業(yè)盛新鋰能5%以上股權(quán)。

去年12月，廣汽集團(tuán)資本、上汽尚頎資本與九嶺鋰業(yè)正式簽訂戰(zhàn)略投資協(xié)議，前二者聯(lián)合共同投資九嶺鋰業(yè)，總投資額達(dá)3億元。據(jù)了解，九嶺鋰業(yè)擁有全球第一條萬(wàn)噸級(jí)鋰云母提鋰產(chǎn)線。

今年6月，長(zhǎng)城汽車旗下蜂巢能源也與國(guó)內(nèi)鋰礦巨頭贛鋒鋰業(yè)簽署《戰(zhàn)略合作框架協(xié)議書》，雙方將在鋰資源、鋰鹽供銷等多方面開(kāi)展深入合作。長(zhǎng)城汽車還曾通過(guò)投資澳洲鋰礦公司Pilbara Minerals，獲得了一些鋰礦產(chǎn)品的包銷權(quán)。

有心人會(huì)注意到，即便是豐田這種在外界被視作轉(zhuǎn)型新能源汽車動(dòng)作最慢的大型車企，也是在2010年通過(guò)旗下負(fù)責(zé)海外投資的主體“豐田通商”，在阿根廷開(kāi)發(fā)鋰礦并設(shè)立工廠。近期，豐田和松下合資的電池公司 PrimePlanetEnergy&Solutions與澳大利亞鋰硼礦商ioneer簽署協(xié)議，將從ioneer美國(guó)RhyoliteRidge鋰礦項(xiàng)目采購(gòu)鋰。

特斯拉CEO馬斯克也不甘寂寞。今年4月他在社交媒體上稱，因?yàn)橹圃靹?dòng)力電池的必備材料鋰金屬價(jià)格暴漲，特斯拉可能會(huì)親自下場(chǎng)開(kāi)采鋰礦。

此外，還有一部分車企選擇深度綁定上游企業(yè)。福特汽車就表示，就全球范圍內(nèi)的電池供應(yīng)合作，與寧德時(shí)代達(dá)成非約束性諒解備忘錄，將為福特在中國(guó)、歐洲和北美市場(chǎng)的未來(lái)電動(dòng)車型提供動(dòng)力電池。另外，福特已和華友鈷業(yè)、淡水河谷、必和必拓等企業(yè)簽署了合作諒解備忘錄。

上游狂歡，下游只剩“喝湯”？

為什么車企業(yè)自稱成了電池廠商的“打工人”？

中汽協(xié)副秘書長(zhǎng)陳士華表示，今年上半年，中國(guó)汽車行業(yè)利潤(rùn)同比降幅達(dá)到了25.5%，同期營(yíng)收僅下降4%，尤其是在新能源汽車領(lǐng)域，上游企業(yè)利潤(rùn)暴增，但下游企業(yè)卻“連湯都喝不到”。新能源汽車企業(yè)呈現(xiàn)“賣得越多虧得越多”的態(tài)勢(shì)。據(jù)分析，除缺芯、政府補(bǔ)貼退坡等因素外，毛利潤(rùn)下降的一個(gè)重要原因就是單車電池成本高漲。

來(lái)看造車新勢(shì)力的具體數(shù)據(jù)。小鵬汽車一季度交付車輛3.4萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)159%，凈虧損17億元，創(chuàng)上市以來(lái)單季新高。同處造車第一梯隊(duì)的蔚來(lái)，凈虧損逾18億元，毛利率同比下降3個(gè)百分點(diǎn)；理想汽車凈虧損1090萬(wàn)元。

“二季度電池成本上漲的幅度非常離譜。”理想汽車CEO李想3月曾在個(gè)人微博表示。

“動(dòng)力電池成本已占到我們汽車的40%至60%。”在2022世界動(dòng)力電池大會(huì)上，曾慶洪大聲疾呼。

但上游電池供應(yīng)商也叫屈，“我們公司今年雖然還沒(méi)虧本，但是基本上在稍有盈利的邊緣掙扎，非常痛苦。”寧德時(shí)代首席科學(xué)家吳凱說(shuō)。據(jù)了解，今年一季度，寧德時(shí)代凈利潤(rùn)14.9億元，下降23%，是該公司自上市以來(lái)第二次一季度業(yè)績(jī)下滑。

根子在上游原材料，尤其是電池級(jí)碳酸鋰等鋰鹽材料價(jià)格的快速上漲。上海鋼聯(lián)10月10日發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，電池級(jí)碳酸鋰現(xiàn)貨均價(jià)上漲0.25萬(wàn)元/噸至52萬(wàn)元/噸，現(xiàn)貨最高價(jià)已經(jīng)達(dá)到53萬(wàn)元/噸，而去年年初的價(jià)格才6.8萬(wàn)元/噸。

這也讓一眾鋰礦企業(yè)賺得盆滿缽滿。據(jù)鋰礦行業(yè)龍頭企業(yè)2022年半年報(bào)預(yù)告，天齊鋰業(yè)凈利潤(rùn)同比增長(zhǎng)43,625.90%-53,549.51%；西藏礦業(yè)凈利潤(rùn)同比增長(zhǎng)805.74%-1107.66%；雅化集團(tuán)凈利潤(rùn)同比增長(zhǎng)542.79％-618.52％；盛新鋰能凈利潤(rùn)同比增長(zhǎng)1,053.53%；鹽湖股份凈利潤(rùn)同比增長(zhǎng)323.51%-342.54%；贛鋒鋰業(yè)凈利潤(rùn)同比增長(zhǎng)857.71% -1,073.19%。簡(jiǎn)直是一場(chǎng)凈利潤(rùn)集體暴漲的盛宴。

放眼未來(lái)，更是主導(dǎo)權(quán)之爭(zhēng)

對(duì)于電池級(jí)碳酸鋰價(jià)格的過(guò)快上漲，隆眾資訊鋰電池行業(yè)分析師羅曉莉在接受媒體采訪時(shí)表示，更多是市場(chǎng)因素所決定，目前市場(chǎng)所能供給的鋰鹽材料總量相對(duì)固定，但中下游的需求卻還在不斷增加，供需矛盾持續(xù)。

確實(shí)，根據(jù)乘聯(lián)會(huì)統(tǒng)計(jì)報(bào)告數(shù)據(jù)，2022年1-8月，全國(guó)新能源汽車銷量326萬(wàn)輛，同比增長(zhǎng)120%，同期新能源市場(chǎng)滲透率升至25.2%，而在2021年，這一滲透率還只有14.8%。

這說(shuō)明新能源汽車的市場(chǎng)教育階段已經(jīng)過(guò)去，產(chǎn)銷能力將會(huì)得到進(jìn)一步釋放。新能源汽車行業(yè)的發(fā)展將進(jìn)入更高速的增長(zhǎng)階段。

與此同時(shí)，在供給端，據(jù)混沌天成研究，2018年至2020年因鋰鹽資源價(jià)格下跌導(dǎo)致部分鋰礦企業(yè)破產(chǎn)停產(chǎn)，盡管當(dāng)下不少車企爭(zhēng)相投資鋰礦，但復(fù)產(chǎn)及新產(chǎn)能的建設(shè)周期較長(zhǎng)，很難在短期滿足不斷的增長(zhǎng)需求。

中郵證券研報(bào)指出，隨著汽車、電池廠備貨沖量，正極材料產(chǎn)能逐步放量，碳酸鋰等鋰鹽需求將持續(xù)旺盛。有礦商人士甚至表示，鋰鹽價(jià)格高企局面至少將持續(xù)到2023年年中。

回到車企們的買礦行為，在傳統(tǒng)汽車產(chǎn)業(yè)鏈中，車企占據(jù)主導(dǎo)地位。如今這一格局，因整車制造關(guān)鍵部位的轉(zhuǎn)變，而似乎有了往上游鏈條轉(zhuǎn)移的趨勢(shì)。

因此，有業(yè)內(nèi)人士表示，車企布局原材料領(lǐng)域，短時(shí)間內(nèi)雖然不能實(shí)現(xiàn)降本增效，但從長(zhǎng)遠(yuǎn)的角度看，有利于其后續(xù)供應(yīng)鏈地位和話語(yǔ)權(quán)的提升。

而據(jù)國(guó)際能源署資料，為了滿足各國(guó)2030年脫碳和電動(dòng)車普及計(jì)劃的需求，全球還需要開(kāi)采60座鋰礦。

所以未來(lái)，隨著更多車企的加入，這場(chǎng)龐大的原材料和主導(dǎo)權(quán)混戰(zhàn)，只會(huì)愈演愈烈。

關(guān)鍵詞：