(資料圖片僅供參考)

上海期貨交易所公告，自2025年10月14日（星期二）收盤結(jié)算時起，鎳、錫期貨合約的漲跌停板幅度調(diào)整為8%，套保持倉交易保證金比例調(diào)整為9%，一般持倉交易保證金比例調(diào)整為10%。更多詳見附件PriceSeek評析鎳，多空評分：1上海期貨交易所公告調(diào)整鎳期貨合約規(guī)則：漲跌停板幅度從當(dāng)前水平（通常6-7%）調(diào)整為8%，套保持倉保證金比例調(diào)整為9%，一般持倉保證金比例調(diào)整為10%。降低保證金比例減少了投資者資金占用，可能鼓勵更多投機和套保交易，增加市場流動性；同時，擴大漲跌停板幅度允許價格更大波動，可能吸引更多參與者并推高期貨價格。整體利好期貨市場，并可能通過期現(xiàn)聯(lián)動機制傳導(dǎo)至現(xiàn)貨價格。但調(diào)整不改變供需基本面，僅為交易機制優(yōu)化，因此評為一般利好+1。錫，多空評分：1公告對錫期貨合約規(guī)則進行相同調(diào)整：漲跌停板調(diào)至8%，套保持倉保證金為9%，一般持倉保證金為10%。保證金比例下調(diào)降低了交易成本，可能刺激持倉增加和投機活動；漲跌停板擴大提升了市場流動性，便于價格發(fā)現(xiàn)，利好期貨價格上行。該調(diào)整優(yōu)化了市場機制，但未涉及錫的供需基本面變化，因此對現(xiàn)貨價格影響有限。綜合評估為一般利好+1。

關(guān)鍵詞： 鎳 錫